Een spaarhypotheek combineert een hypotheeklening en een spaarverzekering. Tijdens de looptijd los je niks af, maar bouw je een kapitaal op in een kapitaalverzekering. De spaarhypotheek loopt naast je lopende hypotheek, en hierbij is de spaarrente die je ontvangt hetzelfde bedrag als de hypotheekrente die je betaald. Aan het einde van je looptijd gebruik je deze spaarrekening om in één keer je spaarhypotheek af te lossen.
Bij een spaarhypotheek los je gedurende de looptijd niet af op de hypotheekschuld. In plaats daarvan bouw je een kapitaal op via een aan de hypotheek gekoppelde verzekering. De spaarhypotheek was aantrekkelijk in het verleden, omdat je over het saldo op de spaarrekening dezelfde rentevergoeding kreeg als de hypotheekrente die je betaalde. Met een hypotheekrente van 7%, kreeg je dus ook een rentevergoeding van 7% over het spaarkapitaal. Op de einddatum van de hypotheek werd de schuld afbetaald met het saldo op de spaarrekening.
De spaarhypotheek is tegenwoordig niet meer de meest gangbare hypotheekvorm, vooral onder nieuwe huizenkopers. Een belangrijke reden hiervoor is omdat deze hypotheekvorm voor nieuwe hypotheken geen recht meer geeft op hypotheekrenteaftrek. Heb je echter een spaarhypotheek die vóór 2013 is afgesloten? Dan mag je deze aanhouden en heb je recht op hypotheekrenteaftrek. Deze hypotheekvorm is vooral aantrekkelijk bij hoge hypotheekrentes, dus nu kiezen voor de spaarhypotheek zou sowieso niet zo logisch zijn. Doordat de rentes zo laag zijn twijfelen veel mensen om hun spaarhypotheek over te sluiten.
Het verschil van deze spaarhypotheek vormen zit in de manier waarop je spaart om de hypotheek of lening af te lossen aan het eind van de looptijd. Bij de spaarhypotheek spaar je via een kapitaalverzekering, hierbij zit een overlijdensrisico inbegrepen. De bankspaarhypotheek verplicht geen overlijdensrisicoverzekering, sommige geldverstrekkers kunnen dit wel per situatie verplichten. Ook leg je het spaargeld bij de bankspaarhypotheek niet in bij een kapitaalverzekering maar wordt dit gedaan in een aparte geblokkeerde spaarrekening.
De overeenkomst van deze bankspaarhypotheek en spaarhypotheek is dat het gespaarde geld geblokkeerd staat, en dit betekent dat je tussentijds niet bij dit geld kan.
